範例背景
李聰明擁有未上市股票1,000,000股，每股面值10元，帳面淨值15元，市價50元，名下登記之不動產於2001年間取得，取得成本20,000,000元，土地公告現值3,000,000元及房屋評定價格2,000,000元，市價50,000,000元。
李聰明只有一位兒子李天才，深怕將來自己過世後課徵鉅額遺產稅，乃聽從別人建議，設立投資公司，登記投資額15,000,000元，由李聰明出資500,000元，其餘則由李天才出資，並擔任董事長，進而李聰明將未上市股票1,000,000股以面額每股10元、不動產按土地公告現值及房屋評定現值計5,000,000元出售予投資公司，繳納證券交易稅30,000元和土地增值稅1,000,000元，順利辦理過戶。
李聰明在執行資產規劃時，應考量哪些稅負成本？

核定租稅與規劃

本案經稽徵機關電腦檔發現李聰明財產異常變動，故列為選案查核的對象，事後分別核課下列租稅：

1. 李聰明、李天才設立之投資公司，所有登記資本均由李聰明以自己的存款撥入投資公司帳戶，經稽徵機關以自己之資金無償為他人購置財產，按遺產及贈與稅法第5條規定以贈與論，課徵贈與稅1,230,000元〔（14,500,000 – 2,200,000）×10%〕。
2. 李聰明將未上市股票1,000,000股以每股10元及不動產按土地公告現值3,000,000元，房屋評定價格2,000,000元出售予投資公司，由於股票屬證券，其交易所得免所得稅^（註），而房屋之所得屬於「財產交易所得」，應課徵綜合所得稅；經按評定現值33%計得所得660,000元，若適用40%稅率，則增加稅額264,000元。
3. 未上市公司股票每股出售價格10元，帳面淨值15元，依遺產及贈與稅法第5條第2條規定，屬顯不相當代價移轉，核定贈與額5,000,000元，如出售時與為子出資籌設公司同1年度，則又增加贈與稅500,000元〔（14,500,000＋5,000,000 – 2,200,000）×10%  – 1,230,000〕。
4. 本案李聰明財產轉移除應繳土地增值稅1,000,000元外，不當租稅規劃經核課後，贈與稅1,230,000元及500,000元，所得稅264,000元，合計2,994,000元。

臺灣稅法多如牛毛，相同的財產在買賣、贈與或繼承卻有不同的估價，且納稅人往往一知半解，進行不當的租稅規劃，節稅效果反而不利。
本例李聰明若不移轉財產，則死亡後依法由李天才繼承時，未上市股票1,000,000股按帳面淨值每股15元估價，不動產按土地公告現值3,000,000元及房屋評定現值2,000,000元估價，其遺產總額僅20,000,000元，扣除免稅額及扣除額計12,500,000元，經稽徵機關核定遺產淨額7,500,000元，課徵遺產稅750,000元（7,500,000×10%）。並免徵土地增值稅及其他稅捐，與原不當規劃相較少2,244,000元。

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註：財政部於2020年6月29日預告修正「所得稅基本稅額條例」第12條、第18條草案，擬自2021年1月1日起恢復個人未上市櫃股票交易所得計入個人基本所得。

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法令解析

按財產價值之計算，依遺產及贈與稅法規定，繼承時土地以公告現值，房屋以評定標準價格，未公開上市之股票以公司之資產價值估定之；買賣時依所得稅法規定房屋交易所得應課所得稅；以自己之資產無償為他人購置財產，或以顯著不相當代價讓售財產，均以贈與論課徵贈與稅。本例乃是對稅法一知半解，不當租稅規劃致遭受多繳稅額逾2,000,000元之最佳例證。

結語

引用一句廣告金語：做藥要先研究不傷身體，再講求療效！進行租稅規劃何嘗不是如此。術業有專攻，建議讀者有租稅疑義者，應諮詢稅務專家，否則久病不一定成良醫，惟有教學相長，才能讓有志於規劃的你自立益人。