專業叢書
U.S. Trust and Estate Planning 美國信託規劃實務（中文部分）
第五章 全球家族辦公室的崛起與家族信託
創富者是否該申請歐盟國家的永久居留權？以申請保加利亞的永久居留權為例，是合適的選項嗎?
保加利亞為跨境創富者提供了一個別具吸引力的計劃，約50萬歐元投資於另類投資基金（AIF）的投資門檻，遠較其他歐盟國家低。
創富者通常在申請送件後6至8個月內即可取得歐盟永久居留權（PR）卡，並且可在最初PR申請後起算5年內申請保加利亞公民身分。保加利亞公民享有前往全球142個國家的免簽證旅行權利。
此外，保加利亞10%均一所得稅稅率僅適用於來自該國境內的收入，該國不對居民來自保加利亞境外的任何收入課稅。
總體而言，從商業及稅負優勢到高品質的生活及強大的法律保護，歐洲為跨境創富者提供了全面性的福利。
取得歐盟公民身分或永久居留權得顯著強化個人及家族的安全、商業機會以及整體財富管理策略。
取得保加利亞國籍身分的優勢有哪些？
過去亞洲的創富者在選擇投資移民入籍歐洲時，通常會將葡萄牙、西班牙、希臘、賽普勒斯等國作為首選，甚少考慮到保加利亞，然而，隨著保加利亞自2024年3月31日起成為申根國，保加利亞公民前往大部分歐盟國家、挪威、瑞士將不再需要護照，保加利亞公民的移動能力增強，可在歐洲各國自由移動、工作、投資，讓保加利亞身分漸漸成為創富者進行投資移民的選項之一。投資移民保加利亞的優勢簡述如下：
保加利亞是一個甚麼樣的國家？
保加利亞位於東歐巴爾幹半島東南部，與羅馬尼亞、塞爾維亞、馬其頓、希臘、土耳其接壤，東部瀕臨黑海。保加利亞首都為索菲亞（Sofia），是該國政治、經濟、文化中心。保加利亞被譽為歐洲最後一塊未受破壞的土地，擁有豐富的歷史地標、自然景觀、獨特的藝術珍品和熱情好客的文化。
如何取得保加利亞身分及取得之後的投資規劃
取得保加利亞居留證是取得歐盟身分的第一步。取得保加利亞居留證可立即於歐盟境內的保加利亞開立個人銀行帳戶，成立保加利亞本地公司，並立即開立公司銀行與理財帳戶，未來家族財富傳承、稅負與法務風險奠定良好基礎。
通常，藉由投資移民取得保加利亞居留權需要經歷以下過程：
取得保加利亞身分後，創富者可以考慮將保加利亞控股公司股權移入美國不可撤銷朝代信託，進一步強化家族資產世代傳承的可能性。藉由結合美國朝代信託以及保加利亞控股公司，創富者可同時取得歐盟身分並確保財富能獲得美國法律的保護。
保加利亞投資移民方案 & AIF投資移民基金
為協助創富者家庭進行投資移民，銀杏投資公司（Ginkgo Investment Company）直接聘任保加利亞當地移民律師，獨創AIF投資移民服務，協助有意移民保加利亞的客戶透過投資AIF（Alternative Investment Fund）投資移民基金取得永久居民身分，並於未來進一步取得保加利亞公民。
AIF的運營及投資須嚴格遵守保加利亞法律，此項保加利亞AIF項目，主要投資標的為保加利亞公司股票及債券，以符合保加利亞公民法有關移民條件之相關規定。參與AIF方案的投資人，需要投資500,000歐元（約100萬列弗），在投資6～8個月後即可獲批成為永久居民，獲得永久居民資格後60個月，即取得保加利亞公民，正式擁有歐盟身分。
移民程序與永久居留權（Permanent Residency，簡稱 PR）取得流程
創富者通常在申請送件後6至8個月內即可取得歐盟永久居留權（PR）卡，並且可在最初PR申請後起算5年內申請保加利亞公民身分。保加利亞公民享有前往全球142個國家的免簽證旅行權利。
此外，保加利亞10%均一所得稅稅率僅適用於來自該國境內的收入，該國不對居民來自保加利亞境外的任何收入課稅。
總體而言，從商業及稅負優勢到高品質的生活及強大的法律保護，歐洲為跨境創富者提供了全面性的福利。
取得歐盟公民身分或永久居留權得顯著強化個人及家族的安全、商業機會以及整體財富管理策略。
取得保加利亞國籍身分的優勢有哪些？
過去亞洲的創富者在選擇投資移民入籍歐洲時，通常會將葡萄牙、西班牙、希臘、賽普勒斯等國作為首選，甚少考慮到保加利亞，然而，隨著保加利亞自2024年3月31日起成為申根國，保加利亞公民前往大部分歐盟國家、挪威、瑞士將不再需要護照，保加利亞公民的移動能力增強，可在歐洲各國自由移動、工作、投資，讓保加利亞身分漸漸成為創富者進行投資移民的選項之一。投資移民保加利亞的優勢簡述如下：
1. 快速的居留和公民身分獲取途徑：保加利亞提供快速的居留和公民身分獲取途徑，尤其是對投資移民計劃，允許外籍人士在短時間內獲得永久居留權，並在相對較短的時間內申請公民身分。
2. 低生活成本：與居住於美國相比，保加利亞的生活成本相對較低，包括住房、食品、交通等日常開支，使其成為歐洲經濟移民的理想選擇。
3. 有利的稅收制度：保加利亞在歐洲國家中屬於低稅率國，擁有歐洲最低的個人和公司所得稅稅率，為企業家和高所得人士提供了極具吸引力的稅收環境，保加利亞的個人稅率僅10%，為歐盟最低標準，另外，只要在保加利亞居住少於183天，則為非當地稅務居民，即可免納個人所得稅；股利所得稅方面，保加利亞對非租稅協定成員國的股利所得扣繳5%的所得稅，但如果是歐盟成員國公司收取的保加利亞股息，其扣繳稅率為0%；保加利亞目前已與其他國家簽訂了多項租稅協定（例如中國─保加利亞避免雙重徵稅協定），避免投資移民被雙重徵稅以促進外國投資。
4. 歐盟成員國身分：作為歐盟成員國，保加利亞公民享有在其他歐盟國家自由旅行、工作、學習並取得當地醫療保險給付（例如可申請歐洲健康保險卡EHIC）的權利，這為移民者提供了未來在歐盟各地生活的靈活性及機會，且保加利亞國籍法支持其公民之家人無年齡限制獲得保加利亞國籍，創富者可考慮進行家族式移民。
5. 多國免簽待遇：持有保加利亞護照不僅可以在申根國家內免簽證旅行，無需護照檢查，還可以免簽證前往英國和加拿大等多達 142 個國家。
6. 宜人的自然環境和氣候：保加利亞擁有美麗的自然風光，如壯麗的山脈和黑海海岸，以及宜人的氣候，使其成為適合居住和享受生活的理想地點。
上述優勢使得保加利亞成為考慮移民歐洲時的一個具有吸引力的選擇。
保加利亞是一個甚麼樣的國家？
保加利亞位於東歐巴爾幹半島東南部，與羅馬尼亞、塞爾維亞、馬其頓、希臘、土耳其接壤，東部瀕臨黑海。保加利亞首都為索菲亞（Sofia），是該國政治、經濟、文化中心。保加利亞被譽為歐洲最後一塊未受破壞的土地，擁有豐富的歷史地標、自然景觀、獨特的藝術珍品和熱情好客的文化。
1. 宗教信仰：保加利亞主要是東正教（82.6%），還有大量的穆斯林少數民族（12.2%）。該國維護宗教自由，允許其公民自由實踐他們的信仰。
2. 語言：保加利亞官方語言為保加利亞語，英語作為通用的第二語言被廣泛使用。
3. 氣候：保加利亞屬溫帶大陸性氣候。東部地區受黑海影響，南部地區受地中海影響，形成地中海型氣候。年平均氣溫約為10.5°C，其中1月是最冷的月份（平均氣溫在-1°C至2°C之間），7月是最熱的月份（平均氣溫在20°C至25°C之間）。年平均降水量約為450毫米。
4. 人口民族：保加利亞的總人口目前達690萬，其中保加利亞族佔84%，土耳其族佔8.8%，剩餘為其他民族人口。
5. 經濟：保加利亞境內主要產業以農業為主，玫瑰、優格和葡萄酒在國際市場上享有盛名。保加利亞的法定貨幣為列弗（BGN），長期保持匯率穩定，目前兌換比例約為1 歐元=1.95583列弗。保加利亞在疫情過後維持相當穩健的經濟成長率，2022年經濟成長率為3.4%；2021年增長率為7.6%，顯示該國已逐漸走出新冠疫情影響，此外保加利亞穩定的政治及投資環境，也持續吸引許多外國投資者與企業家投資。
如何取得保加利亞身分及取得之後的投資規劃
取得保加利亞居留證是取得歐盟身分的第一步。取得保加利亞居留證可立即於歐盟境內的保加利亞開立個人銀行帳戶，成立保加利亞本地公司，並立即開立公司銀行與理財帳戶，未來家族財富傳承、稅負與法務風險奠定良好基礎。
通常，藉由投資移民取得保加利亞居留權需要經歷以下過程：
1. 投資保加利亞移民基金50萬歐元，取得保加利亞永久居留證。
2. 申辦保加利亞本地手機，作為開立個人或公司銀行帳戶及開通銀行APP之基本連結工具。
3. 成立保加利亞本地公司（投資公司、營運公司或控股公司）。
4. 開立保加利亞本地個人銀行帳戶。
5. 以保加利亞永久居留證身分持有保加利亞本地土地所有權或房地產。
6. 以保加利亞投資公司名義持有境外控股公司。
7. 以境外控股公司名義至美國投資銀行開立投資理財帳戶。
8. 將個人持有亞洲地區股權國際化並移入境外控股公司。
9. 將保加利亞控股公司股權移入美國家族信託，達成跨境傳承、財產保護、稅務籌劃之目的。
取得保加利亞身分後，創富者可以考慮將保加利亞控股公司股權移入美國不可撤銷朝代信託，進一步強化家族資產世代傳承的可能性。藉由結合美國朝代信託以及保加利亞控股公司，創富者可同時取得歐盟身分並確保財富能獲得美國法律的保護。
保加利亞投資移民方案 & AIF投資移民基金
為協助創富者家庭進行投資移民，銀杏投資公司（Ginkgo Investment Company）直接聘任保加利亞當地移民律師，獨創AIF投資移民服務，協助有意移民保加利亞的客戶透過投資AIF（Alternative Investment Fund）投資移民基金取得永久居民身分，並於未來進一步取得保加利亞公民。
AIF的運營及投資須嚴格遵守保加利亞法律，此項保加利亞AIF項目，主要投資標的為保加利亞公司股票及債券，以符合保加利亞公民法有關移民條件之相關規定。參與AIF方案的投資人，需要投資500,000歐元（約100萬列弗），在投資6～8個月後即可獲批成為永久居民，獲得永久居民資格後60個月，即取得保加利亞公民，正式擁有歐盟身分。
移民程序與永久居留權（Permanent Residency，簡稱 PR）取得流程
步驟1：本人親至保加利亞申請移民
步驟2：本人前往駐保加利亞北京／上海大使館
步驟3：本人再度前往保加利亞申請永久居留證
步驟4：本人取得永久居留證
步驟5：保加利亞語文考試通過，取得保加利亞公民身分與護照
